Contratos futuros do boi gordo registram nova rodada de valorização

Impulsionado pela percepção de oferta restrita de animais prontos no curto e médio prazos, o mercado futuro do boi gordo continua em ritmo de recuperação na bolsa paulista B3.

No pregão da última sexta-feira (20/3), o contrato de curtíssimo prazo (março/26) subiu 1,71% em relação à sexta-feira anterior (13/3), atingindo R$ 353,45/@, informa a Agrifatto.

Por sua vez, o vencimento de abril/26 apresentou alta semanal de 2,74%, fechando a R$ 354,95/@. Já o papel para entrega em maio/26 registrou forte valorização de 3,32%, encerrando o pregão a R$ 352,90/@.

O único vencimento que ainda apresenta deságio em relação ao mercado físico é o de julho/26, com diferença de R$ 1,57 abaixo das cotações atuais.

Segundo a Agrifatto, o mercado futuro do boi gordo segue precificando um cenário típico de safra.

“Esse comportamento (de alta dos preços futuros) reflete a leitura de que os entraves nas exportações relacionados às medidas de salvaguardas da China já foram absorvidos, dando espaço a fundamentos mais consistentes de alta”, justifica a Agrifatto, acrescentando: “O encerramento da terceira semana de março/26 evidenciou uma postura otimista para o mercado futuro do boi gordo, apresentando ágio (em relação ao valor de balcão) de R$ 4,18/@ no contrato de abril/26 e R$ 2,13/@ no papel com vencimento em junho/26”.

Os analistas da consultoria ressaltam que a retenção estratégica de animais gordos no campo por parte dos pecuaristas brasileiros, aliada à melhora no escoamento interno, tende a sustentar a tendência de alta da arroba no médio prazo.